上海灘一黑幫大佬季雲卿在家中離奇死亡，隻有頸部一處淺淺-的刀口。巡捕房對此案毫無方法，副隊長馬麗隻好請來上海頗有名氣的私家偵探艾德華。艾德華一看便知這刀口是江湖組織“上門”的獨門刀法。而且愛德華還在現場發現了別人沒有注意的線索：黑幫大佬季雲卿摯愛-的金刀不見了。
愛德華在追查中得知“尋閣”主人長歡曾經向黑幫大佬季雲卿索買過金刀，被季雲卿拒絕。如今金刀消逝，大佬季雲卿已死，愛德華自然把所有疑點都指向了“尋閣”。愛德華冒充古董賣家，親自拜訪尋閣，想一探究竟。
沒想到被尋閣主人長歡很快就識破，愛德華尋寶是假，探案是真，並將其揭露，使得驕傲的愛德華顏麵掃地，铩羽而歸。是夜，愛德華去加入上海財閥張明道女兒張檸檬的私人聚會，發現長歡也在受邀之列，愛德華鬱鬱不樂。
愛德華愛慕張檸檬多年，從上海到倫敦，再從倫敦回上海，一直追隨左右。當愛德華發現女神張檸檬對長歡傾慕有加時，醋意頓生。 回到尋閣的長歡心事重重，對管家老刀提起了金刀的喪失，並提及今夜聚會清楚看到了張檸檬頸部，的紅痣，確認張檸檬就是他轉世-的妹妹長笑，老刀聽後雖也擔心，但仍規勸長歡寬心，隻要土閣玉如意還在他們手裏，魔界就暫時就不能對長笑著手，他們還有時間，事情仍有轉還餘地。
在“上門”的秘密基地，“上姐”在暗處聽著“上門”老三-的彙報，得知金刀已經交到雇主的手中，“上姐”對此次行動非常心中意足，賞賜了老三。在一個密室中，一雙手鄭重地拖著金刀，放進了一個精美的木櫝中，然後又把木櫝鎖進了保險櫃，並重複無常確認後才離開。
死去的黑幫大佬季雲卿，的門生們也認為是長歡殺死了大佬季雲卿，奪走了金刀，於是前來尋找長歡報仇。長歡一路追查“上門”老三未果，不想回來時被前來尋仇的黑幫門生們發現，眾人將長歡團團圍住，情況十分危險。
長歡在激戰中身受重傷，一把尖刀插進了他...的胸口，但長歡倚仗輕功高強，身手敏捷而逃脫。