這是抗日戰爭時期發生在島城...的一個傳奇故事。島城海灣巨浪翻湧，嶗山群峰連綿幽幽。正覺帶著十幾名身穿黑衣蒙麵人突然血洗太平寺。時間到了1945年春夏之交，日軍駐島城特高科機關長龜田大佐接到岸口將軍-的命令，要求其不吝一切價值，包管島城地域公陸運輸的通順。為消滅抗日武裝，島城日軍製定了“海豹計劃”。高級特工木蘭被從關東軍調來介入海豹計劃...的實施。木蘭是在龜田的關照下長大的，她的親生父親吉野在她出身不久就被派往中國，吉野為此不吝拋妻棄子，化名正覺在嶗山太平寺埋伏下來。木蘭一來就去了訓練室，龜田前去觀看，感到非常心中意足，親自宴請木蘭，讓她和戀人江川中佐共度浪漫，然後將他們派往了嶗山。木蘭帶人埋伏在太平寺附近對尼姑庵。為引誘八路軍膠東支隊和國民黨的救國軍出山，日軍通過電報發出假情報，膠東支隊報務員洪雲將情報截獲，說日軍想把玲瓏金礦的十萬兩黃金運走。偵查科長陳勇，也是洪雲的戀人對情報...的真實性發生懷疑。支隊長徐曉東派陳勇去偵察，了解到玲瓏礦卻有黃金，就帶隊去打埋伏。不虞和郭亮...的國民黨救國軍遇上，他們也截獲了情報。戰鬥打響後，偵查顧問陳勇回來申報，周圍有大量日軍增援軍隊，正在形成合圍之勢。徐曉東和郭亮決定，由八路軍這方抗擊增援敵軍，由救國軍向玲瓏礦提議最後的猛攻。誰知八路軍提議進攻後，郭亮卻率領軍隊突然退卻了，八路軍-的進攻等於掩護了他...的退卻。原來勝利果實眼看到手，卻突然麵臨前後夾擊的局麵，不得已徐曉東隻好下達了退卻命令，殺出一條血路，才將軍隊退卻出來。率領增援軍隊-的龜田大佐，下令架起機槍，將金礦，的中國勞工全部槍殺，然後炸毀了金礦。黃金被裝上了3輛卡車，由重兵押運。為確保平安，毛田隊長讓偽軍們全部換上日軍軍服和武器，一路上耀武揚威。但進入嶗山後，押運的車輛不時壞掉，最後隻剩下兩輛，並且都是穿戴日軍軍服的偽軍，又臨近夜晚。在離太平寺不遠...的山路上，車隊突然遭遇不明武裝突擊，車輛被焚毀，偽軍全部被打死，黃金不知去向。玲瓏金礦的礦工被押送上了船。為搜尋喪失的黃金，島城日偽軍開展了大掃蕩。在太平寺附近-的數十個村落的保長被鬼子叫到一起，陳勇和國民黨特務刁龍、土匪二頭目趙猛等混在人群中，鬼子要保長們尋找黃金下落。陳勇回去申報，徐曉東懷疑黃金被郭亮他們劫走了。八路軍和救國軍互相猜忌，在談判桌上，郭亮大耍流氓手段，將戰死-的士兵抬來，挾製徐曉東交出黃金。徐曉東厚葬了戰死-的士兵，向郭亮包管，會給他一個說法。郭亮也表現，血債血還，不找回黃金，誓不為人。為了追查黃金下落，陳勇去偵察，徐曉東要求他，不管是誰幹-的，都要把失蹤的黃金查個水落石出。陳勇在離開前，帶著洪雲來烈士墓獻花，確認她截獲鬼子情報，的事，洪雲對他-的懷疑很生氣，向烈士墓起誓剖明自己的清白。