薑成達反水組織,離開軍統局,投靠駐守在上海的日軍。來上海之前,薑成達帶上軍統局的密碼本,有了密碼本,日方就能破解軍統局的電報內容。日軍長官推測軍統局在幾天後就會推出新的密碼,因此薑成達偷來的密碼本已經沒有價值。薑成達還有更重要的情報要告訴給日軍長官,意味深長盤問日軍長官是否知道杉計劃,日軍長官聞言神色一變,喚退了所有手下。徐子川派出蘇占文到上海抓捕薑成達,蘇占文來到上海,被薑成達的兩個手下跟蹤,他趁著兩個跟蹤者不注意,藏到路邊-的樓房過道內,勝利甩掉了兩個跟蹤者。李正白一行人商量尋找埋伏在部隊內部的奸細,柳宛兒在子夜時分不幸遇害,趙二林悲哀欲絕,情緒激動大哭大呼。李正白已經猜出奸細是誰,馬宇飛心中一緊,伸手準備掏槍,李正白沒有懷疑馬宇飛,而是認定嚴方正是奸細,馬宇飛鬆了口氣,任由嚴方正與李正白爭吵。嚴方正的行蹤最可疑,李正白認定嚴方正殺害了柳宛兒。趙二林見李正白已經找到凶手,掏出手槍就想結果嚴方正的性命。陸清瑤相信嚴方正不是奸細,不希望眾人處決嚴方正。李正白掉臂曲直陸清瑤否決,殺死了嚴方正,為柳宛兒報了仇,一行人坐車出門,將嚴方正,的遺體扔棄在水塘內。次日,馬宇飛與趙二林出門,趁著趙二林不在身邊,馬宇飛到報社讓工作人員登一則告示,告示裏麵包括機秘情報。馬宇飛登完報紙與趙二林返回住處,李正白忽然指出馬宇飛是奸細,馬宇飛極力狡辯之時,已經死亡的柳宛兒與嚴方正從屋中走了出來,原來兩人是在協助李正白引誘馬宇飛露出真麵目,趙二林一行人也是在演戲,眾人合夥演了一出戲,拆穿了馬宇飛...的真麵目。馬宇飛狗急跳牆,汙蔑嚴方正才是奸細,嚴方正提醒馬宇飛無需再血口噴人,如果他是奸細,他弗成勝數能一直跟隨李正白一行人千裏迢迢運送箱子,早就應該在半路上偷走箱子。